2021年中级经济师金融专业真题「中级经济师金融考点」

1、投资者王某于2010年4月15日委托经纪商以1.23元的价格买进A公司股票，这一行为属于交易委托中的（）。【单选题】

A.整数委托

B.零数委托

C.限价委托

D.市价委托

正确答案:C

答案解析:限价委托是指投资者在委托经纪商进行买卖的时候，限定证券买进或卖出的价格，经纪商只能在投资者事先规定的合适价格内进行交易。其优点是指令的价格风险是可以测量和可控制的，但执行风险相对较大。

2、买卖双方将一种货币的本金和固定利息与另一货币的等价本金和固定利息进行交换的协议是（ ）。【客观案例题】

A.货币互换

B.利率互换

C.期货互换

D.期权互换

正确答案:A

答案解析:本题考查货币互换的概念。货币互换是买卖双方将一种货币的本金和固定利息与另一货币的等价本金和固定利息进行交换的协议。

3、银行承兑汇票一级市场主要涉及的行为有（）。【多选题】

A.出票

B.承兑

C.贴现

D.再贴现

E.背书

正确答案:A、B

答案解析:选项AB正确：本题主要考查银行承兑汇票市场的构成。银行承兑汇票市场主要由一级市场和二级市场构成。一级市场即发行市场，主要涉及汇票的出票和承兑行为；二级市场相当于流通市场，涉及汇票的贴现与再贴现过程。

4、该银行的不良资产率为（ ）。【客观案例题】

A.1%

B.1.8%

C.4.1%

D.5%

正确答案:C

答案解析:本题考查不良资产率的计算。不良资产率=不良信用资产÷信用资产总额=（次级贷款 可疑贷款 损失贷款）÷信用资产总额= （15 20 10）÷1100=4.1%。

5、一年期零息债券的票面额为100元，如果现在购买价格为92元，则到期收益率为（）。【单选题】

A.8%

B.10%

C.8.7%

D.11.2%

正确答案:C

答案解析:选项C正确：零息债券不支付利息，折价出售，到期按照债券面值兑现。，92=100÷（1 r），解得r≈8.7%。

6、某公司打算运用6个月期的S&P500股价指数期货为其价值500万美元的股票组合套期保值，该组合的β值为1.8，当时的期货价格为400。由于一份该期货合约的价值为400×500=20万美元，因此该公司应卖出的期货合约的数量为（）份。【单选题】

A.30

B.40

C.45

D.50

正确答案:C

答案解析:本题考查股指期货最佳套期保值数量。股票组合的价值；为单位股指期货合约的价值（等于期货价格乘以合约大小）；β为该股票组合收益与期货标的股指收益之间的关系。

7、并购完成后，南方乳业制品股份有限公司对北方牧场股份有限公司形成了（）。【客观案例题】

A.吸收合并

B.新设合并

C.控股关系

D.被控股关系

正确答案:C

答案解析:南方有限公司的管理层通过筹集资金和股权置换的方式收购北方股份有限公司55%的股权，超过了50%，掌握了对北方股份有限公司的经营管理和决策权，形成了南方股份有限公司对北方股份有限公司的控股关系。

8、上市公司监管主要包括（ ）。【多选题】

A.上市公司文化

B.上市公司治理

C.上市公司信息披露

D.并购重组

E.财产清算

正确答案:B、C、D

答案解析:上市公司监管主要包括上市公司信息披露、上市公司治理和并购重组三个方面。

9、2014年6月底，该商业银行的一级资本充足率为（ ）。【客观案例题】

A.4.5%

B.5.0%

C.5.7%

D.3.8%

正确答案:B

答案解析:一级资本充足率=（一级资本-对应资本扣减项）÷风险加权资产×100%，因此该银行的一级资本充足率=(30 7 51010 8)÷1 400 ×100% =5%。

10、假定该公司拟通过改变投资组合来降低投资风险，则在下列风险中，不能通过此举消除的风险是（）。【客观案例题】

A.宏观经济形势变动风险

B.国家经济政策变动风险

C.财务风险

D.经营风险

正确答案:A、B

答案解析:选项AB正确：资产风险分为两类：一类为系统风险，是由那些影响整个市场的风险因素所引起的，这些因素包括宏观经济形势的变动、国家经济政策的变化、税制改革、政治因素等。它在市场上永远存在，不可能通过资产组合来消除，属于不可分散风险；另一类是非系统风险，是指包括公司财务风险、经营风险等在内的特有风险。它可由不同的资产组合予以降低或消除，属于可分散风险。