理财基金种类「理财小白买什么基金好」

基金类型有很多，主动型基金，指数基金，QDII基金，债券型基金等等，这些基金各有什么特点，各有什么优势，怎么挑选，怎么入手？本文给你一一来揭秘。

小白学理财之如何投资主动型基金

“主动型基金是以寻求取得超越市场的业绩表现为目标的一种基金”。依据主动型基金投资对象的不同，分为主动型的债券基金、主动型的股票基金和主动型的混合基金。

历史数据显示，国内有很多只主动型的股票基金和混合基金表现都好于指数。表现好，那就值得研究或投资。分析金融产品都要去看产品的投资去向。只有这样才能弄清楚投资的风险等级。比如主动型的股票基金，它的股票仓位不能低于80%(证监会最新规定)。股票仓位大，在牛市后期的时候，就会很受伤。所有就有了混合型基金。投资主动主动型股票基金和混合基金，就是选基金经理。人选对了，你的投资也就对了。

小白学理财之指数基金解析

著名价值投资的实践者巴菲特曾在公开场合不止一次推荐指数基金，他认为低成本的指数基金是最明智的投资方式，对于大多数机构或个人投资者而言，指数型基金是投资股票的捷径。那么指数基金到底该怎么投资？指数基金，是以指数成分股为投资对象，即通过购买全部或者一部分指数的成分股，来构建投资组合，使该投资组合的变动趋势与指数相一致，以取得与指数打字相同的收益率。指数基金按照指数的编制方案开展被动式投资，策略非常的透明，能够排除人为因素的干扰。

指数基金有哪些优势呢？

指数基金有哪些类型呢？

1、 按复制方式划分。完全复制型指数。完全按照指数的成分股及权重进行构建投资组合，以实现跟踪误差的最小化。买入并持有的被动投资，不需要经常换股，可以节省交易成本，费用较低，但指数无法获得超额收益。增强型指数基金。在大部分资产按照指数复制投资组合的基础上，一部分资金进行主动积极投资，以实现跟踪指数的同时，力求获得高于指数的收益，存在成分股和非成分股的增强两种方式。交易费用和管理费用较高，其可能战胜指数，也可能跑输指数。

2、 按交易方式划分。LOF基金，为上市型开放式指数基金，既可以在场内交易，也可以在场外申购赎回。在做场外申购赎回时，使用现金交易，这就要求基金需要备较多的现金以应付申赎，无法做到全仓交易，存在现金拖累的问题，跟踪误差较大，而且申购赎回的费用较大。由于场内外的套利，存在时间差异，效率较低，折溢价相对较大。ETF基金，其也是既可以在场内交易，也可以在场外申购赎回的一种基金，但是其是用一篮子股票进行申赎的，在做申购时，只能用与指数对应的一篮子股票做申购，赎回时，基金也是给相应的一篮子股票而非现金，而且需要50万起步，门槛较高，一般都是机构开展。由于使用股票进行申赎，而非现金，这就减少了基金的跟踪误差。场内买入卖出时，只需要支付交易佣金，不需要印花税，费用较低。

面对市面上如此之多的指数基金，我们应该如何选择指数基金呢？

1、挑选合适的指数指数基金的投资目标，就是为了获取和指数一样的收益率，也就是说选择指数基金就是选择指数。而指数本身是无好坏之分的，只有合适与否。如果想投资小盘股，就可以选择创业板指数或者中证500指数若想获得市场平均收益，就可以选择代表A股的沪深300指数。而对于大部分投资者来说，选择一个代表性强、主流指数即可，只要指数本身是长期向上，而且处于低估的，就可以纳入投资范围。这就需要对指数做全方位的分析了，如成分股的筛选标准、个股和行业权重分布、指数PEPB和ROE等。

2、选择跟踪误差小指数基金的投资目标就是为了完全复制指数，获得一个和指数一样的投资收益，那判断一个基金好坏的关键就是跟踪拟合度，被动型基金跟踪误差越小越好，增强型基金当然是超额收益越高越好。我们可以通过基金的过往数据，了解基金过往的跟踪表现。

3、选择费用低的指数基金的费用主要为：管理费、托管费、申购费、赎回费，虽然大部分的基金费用为2%-3%，看起来也不是很大，而且管理费和托管费都是从基金每日的净值中扣除的，感受不是很大，但是在长期复利的威力下，就会对我们的投资收益产生很大的影响，在挑选基金时，选择费用越低的越好。

4、选择规模大、流动性强的在挑选指数基金时，还需要考虑规模和流动性。当规模过小时，很可能会面临清盘，尤其是做长期投资时，发生清盘就会功亏一篑。同时还要选择流动性强的基金，成交清淡的话，会被动的提高成本。规模和流动性是互相促进的，规模越大选择的人就越多，流动性就会加强，也进一步提高规模。

小白学理财之QDII基金解析

QDII基金是指在一国境内设立，经该国有关部门批准从事境外证券市场的股票、债券等有价证券业务的证券投资基金。英文名：Qualifieddomestic institutional investor也即拥有合格的投资境外市场的投资机构，它是我们小投资者参与国外市场的重要媒介。

在咱们国家设立的QDII基金，就是投资于中国以外的各大海外证券市场。简单理解，就是我们通过投资QDII基金就可以参与海外市场的各类投资。虽然香港是国内特区，但是其证券市场不是内地管辖的，所以投资港股的基金也是QDII。一般而言QDII基金有以下特点：

1、投资起点：QDII基金的起点很亲民，只需1000元人民币，适合广大的普通投资者参与。

2、投资范围：以港股、海外交易所交易基金和主动管理型基金为主要投资目标。基金和股票的投资比例占基金资产的95%，其中对于基金的投资不低于基金资产的60%，货币市场工具及其他金融工具占基金资产的0-40%。

3、风险收益：QDII基金的预期风险和预期收益属于中等偏高的基金品种，预期风险和收益水平低于全球股票型基金、高于债券基金及货币市场基金。

QDII基金的三大优势：

如何挑选心仪的QDII基金？

第一，确定投资目标市场。QDII产品中有些是投资于全球资本市场的，有的则侧重于投资某一区域。在购买QDII产品时，应了解该产品主要投资哪些市场，这些市场的大致走势以及汇率可能的走势等。比如，想投资香港股市，你就去买那些目标市场是香港资本市场的QDII基金，像华夏恒生ETF联接(000071)，添富恒生(164705)等等。

第二，关注投资比例范围。不同类别的QDII产品，其资产投资于股票、债券等不同金融工具的比例不同，预期收益水平也不同。银行QDII产品的股票投资比例上限是50%，而基金QDII产品的股票仓位上限可达100%，因此产品的预期收益水平有很大差异，当然风险也将随之变化。

第三，了解投资管理者的水平。管理人及境外顾问的全球投资和管理水平都是决定QDII产品投资收益的关键因素。购买QDII产品，要挑选境外投资水平较高的管理人，可以从以往的投资业绩、研发实力等来判断。

第四，了解产品的投资标的。不同类型的QDII可投资的金融工具的范围也不同。基金QDII的投资范围较广，包括股票、债券、可转换公司债券、存托凭证、资产支持证券等在内的资本市场工具，短期政府债券、可转让存单、银行承兑汇票、商业票据、回购协议等在内的货币市场工具，金融远期合约、股票/股指期货、股票/股指期货期权、金融互换、权证、结构性产品等金融衍生工具。

投资QDII基金有风险投资者需理性看待：

小白学理财之如何投资债券型基金

债券基金就是专门投资于债券的基金。依据证监会的规定，基金80%以上的资产投资于债券才能称为债券基金。在国内，它的主要投资对象就是国债、金融债和企业债。从债券型基金投资的对象可以看出，这些投资标的风险会低于股票。同时这些投资标的每年会提供固定的收益。所以债券基金就具有收益稳定、风险较低的特点。

虽然债券基金的风险低于股票基金，但是不同债券基金对应的风险还是有差别的。债券基金可以进一步细分4类：

从4类债券基金的分类看，由于投资标的的不同，风险也就不一样了。风险由小到大依次为纯债基金、一级债基、可转债基金、二级债基。其中可转债基金的弹性最大。

下面具体看投资主动债券基金的要点

第一，基金的投资范围

基金投资范围主要关注，基金是否能买卖可转债和是否能买卖股票这两点。 完全不买股票的债券基金，它的投资风险肯定比较小。这个不需要解释。这里说下可转债。可转债是债券的一种，可以转换为债券发行公司的股票，通常具有较低的票面利率。简单理解，可转债即是股票也是债券。一般情况下，牛市里面，可转债表现出股票的特征多些；熊市里面，可转债表现出债券的特征多些。 因此，大家可以把买可转债的债券基金等同于买股票的债券基金。

第二，基金的基金经理

衡量基金经理最直观的形式就是，该基金经理历年管理同类型基金的表现情况。 如果某位基金经理管理的基金，长期的收益都不错。我们完全有理由相信，该基金经理管理的基金，未来表现也不错。这就好比，一直考高分的学生，他在下一次考试中大概率也会考高分。当然分析基金经理，还可以从基金的持仓、杠杆水平等去考虑。但是这些因素最终还是反应在业绩上面了。所以对于普通投资者就不要深究了。

第三，基金的运作方式

基金的运作方式主要有完全开放、定期开放、封闭。对于的基金形式有开放式基金、定期开放式基金和封闭式基金。 封闭式基金和定期开放式基金的基金经理操作更加灵活，也不用担心投资者的赎回。同时还可以在适当的时候，加杠杆去投资债券。所以它们长期收益明显好于开放式基金。

一般来说，债券基金的收益和市场无风险利率呈反向的关系。可能有人不清楚市场无风险利率是什么？简单理解就是，你能买到没有任何风险的金融产品的利率。比如存银行的利率、货币基金(余额宝)的收益率等。