上半年基金业绩排行榜出炉。尽管上半年股债双杀,但债券型基金业绩仍有亮点,其中重配消费和金融股票的债券基金表现出色,易方达安心回报以8.06%的收益率夺冠,国投瑞银和顺、易方达丰和等收益居前。纯债基金收益普遍不高于3%。另外,由于机构赎回压力较大,上半年至少有20只债券基金因大额赎回而净值大涨。
多只基金遭遇大额赎回
从基金收益榜上来看,上半年有多只债券基金遭遇巨额赎回。以中长期纯债基金为例,交银丰享收益A、长盛盛通纯债C、方正富邦惠利纯债C、建信恒丰纯债、金鹰元盛上半年的收益率分别达到98.09%、36.29%、19.13%、13.36%和10.36%,毫无疑问,这些基金均是受大额赎回影响导致的净值上升。根据WIND统计,至二季度末,这几只基金的规模普遍在500万以下,例如交银丰享收益A一季度末的规模还在4亿元以上,到了二季度末只有0.0436亿元,另外几只基金更是降至百万以下。
根据基金净值表现,中长期纯债基金中的中邮纯债聚得A、新沃通利C、广发景华纯债、融通通弘、融通通优等基金也有因大额赎回导致基金上涨的可能。
混合型债券基金中,华安稳固收益A、海富通瑞益、前海开源瑞和C也均可能是因大额赎回净值暴涨,涨幅分别达到47.45%、24.32%、20.72%。粗略统计,整个上半年出现这种情况的债券基金约有20余只。
由于债券市场持续震荡,今年以来,债券基金份额缩水较为明显。WIND数据显示,截止今年二季度末,公募债券基金资产规模为1.81万亿元,较今年一季度末减少了约2000亿元。而机构资金正是赎回主力,他们撤离的主要对象正是前期火热的委外定制债基。不过对于这些基金中还剩下的投资者来说,净值大涨也不失为一桩美事。
易方达混合债券基金夺冠
不考虑因大额赎回导致的净值异常情况的话,中长期纯债基金、短期纯债基金和混合债券型基金的平均收益率为分别为0.9%、1.1%和1.03%,而上半年,中债综合指数微跌0.12%。
其中,表现最好的是混合债券型基金中的易方达安心回报A/B,今年上半年的收益率分别为8.06%和7.79%,是全市场收益率最高的债券基金。从今年一季度的数据来看,易方达安心回报的高收益主要得益对股票的配置,其重点持有的股票包括格力电器、大族激光、长春高新、上汽集团、省广股份、中国医药以及五粮液等,其中格力电器的持仓占净值比例超过3%,其持有的个股绝大部分上涨。
与之类似,国投瑞银和顺、易方达丰和、新华丰盈回报等,上半年收益率分别为6.18%、5.71%和5.06%,这几只基金在一季度末均配置有今年以来表现较好的消费和金融类个股。
信诚岁岁添金、海富通双福B、中融稳健添利、中融融信双盈C/A等跌幅较大,6.24%、5.68%、5.12%、4.29%、4.10%。这些基金在一季度末持有的个股年内跌幅均较大。例如中融稳健添利持有的前10只个股在今年上半年股价全部为下跌,中科创达、天源迪科等跌幅超过30%,而这10只个股合计占基金净值的比例约为18%。
纯债基金中表现最好的是中加丰尚纯债,上半年涨幅为3.03%,东方臻享纯债A、招商招轩纯债A、招商招裕纯债A、招商招盈18个月等表现较好,涨幅超过2%。工银瑞信政府债A、融通月月添利B、江信汇福、融通月月添利A、中海惠利纯债B等排名靠后,上半年跌幅在2%以上。
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